Helmikuu 22 2023
Mikä on tärkein ero osakemarkkinoilla aloittelevan ja kokeneen kauppiaan välillä? Vain yksi tärkeä asia: kokemus. the kauppias on jo tehnyt urallaan tarpeeksi virheitä välttääkseen niiden toistamisen. Aloittelija on edelleen virheetön. Valmistaaksemme sijoittajaa virheisiin, joita hän saattaa tehdä salkun hallinnassa, olemme listanneet alle joukon virheitä ja virheitä, joita varmasti teet, mutta jotka on hyvä tietää etukäteen, jotta vältytään liian suurilta pettymiltä jälkikäteen. Osakemarkkinoilla ei ole kysymys nollavirheen tavoittelusta vaan seurausten rajoittamisesta. Jokainen tekee virheitä, mutta mitä nopeammin tunnustat ne, sitä vähemmän ne maksavat sinulle.
Virhe #1 : Ei asetettu myyntitavoitteita
Vähentääksesi päätöstesi psykologista vaikutusta positioiden purkamisessa, sinun on asetettava itsellesi myyntitavoitteet sekä pääomatappiot vain myyntivoitoissa. Näitä tavoitteita voidaan tarvittaessa muuttaa. Näin ollen sinun on heti osakkeiden ostohetkellä tiedettävä, milloin myyt arvopaperisi. Todellakin, sinun on laskettava kunkin asemasi mahdolliset voitot. Kun olet selkeästi määritellyt, ja jos mikään ei oikeuta tavoitteidesi muuttamista, voit purkaa asemaasi paljon helpommin, kun tavoitteet on saavutettu. Mahdollinen vaikutus, jonka olisit voinut luoda toiminnallesi, ei vaikuta jälleenmyyntiin.
Virhe #2 : Antautuminen euforiaan tai paniikkiin
Pörssi on kylmäverinen asia. Älä sijoita osakkeisiin vain siksi, että se nousee. Vuosina 1999-2000 New Economy -osakkeet saavuttivat osakemarkkinoiden ennennäkemättömän kehityksen vuoden 2000 ensimmäisinä kuukausina. Mutta ylilyöntejä korjattiin muilla ylilyönneillä, ja Internet-osakkeet romahtivat. Erittäin jyrkän laskun sattuessa yksityishenkilöt ovat aina ensimmäisiä häviäjiä, koska ammattilaiset ovat jo myyneet osakkeensa. Jos sijoitat pitkällä aikavälillä, älä seuraa osakemarkkinasalkkuasi päivittäin. Päivittäisen vaihtelun vaikutus usean vuoden tilaan on nolla. Mutta jos haluat pitää osakkeitasi vain muutaman päivän, sinun on seurattava hyvin lyhyen aikavälin markkinatrendejä.
Virhe #3 : Uskoo olevansa yliluonnollinen voima
Kerran tai toisella sinulla on poikkeuksellista onnea. Viimeiset kymmenen – viisitoista tai jopa kaksikymmentä toimenpidettäsi onnistuivat hyvin lyhyessä ajassa. Mitä nopeammin tämä armon tila saapuu, sitä nopeampi lankeemus on. Jokaisella uudella voittavalla siirrolla sinulla on taipumus lisätä positioiden määrää ja siten riskiäsi. Hajautetun salkun osakkeen 10 %:n tappiolla on suhteellisen rajallinen vaikutus talouteen. 10 %:n menetys ainoasta SRD:stä ostetusta arvosta, joka muodostaa salkkusi, ja jälkimmäisen arvostus romahtaa. Hyvien kauppojen moninkertaistaminen ei vapauta sinua noudattamasta alkeellisen varovaisuuden sääntöjä. Sinun pitäisi tietää, että aloittelija tai kokenut kauppias ei voi olla 100% oikeassa. Tärkeintä on sitten purkaa asemasi, kun huomaat olevasi väärässä, ja siten rajoittaa tappioitasi.
Virhe #4 : Menetä rahan arvo
Tietyissä erityistapauksissa voi tapahtua, että menetät tilapäisesti rahan arvon. Tämä tilanne on vaarallinen, koska se saa sinut ottamaan yhä suurempia riskejä ja yleensä tuottoa, jota ei aina ole. Tämä ilmiö esiintyy myös suurten kauppiaiden keskuudessa, joista osa spekuloi miljoonilla euroilla. Raha on silloin vain numerosarja. Olennainen ero sinuun on se, että sijoitat rahojasi, et asiakkaiden rahoja.
Älä koskaan sijoita enemmän kuin voit menettää.
Virhe #5 : Älä lopeta toistuvien tappioiden sattuessa
Jos pidemmäksi tai lyhyemmäksi ajaksi, olet jatkuvasti menossa markkinoita vastaan. Jos päätöksesi on markkinoiden vastainen ja siten rahan menetys, ota askel taaksepäin. Pysähdy hetkeksi joko kokonaan tai simuloimalla kaupankäyntimääräyksiä tai vähentämällä huomattavasti positioitasi. Joten, samalla tavalla kuin on olemassa katkaisijoita, jotka estävät markkinoita joutumasta liian mukaansa suuntaan tai toiseen, aseta itsellesi rajat menettäville kaupoille. Et menetä mitään, jos et sijoita muutamaan viikkoon tai kuukauteen.
Virhe #6 : Noudata neuvoja
Tämä on varmasti vaikein kohta kunnioittaa. Potentiaalisena sijoittajana saat satoja vinkkejä kaikkialta (talouslehdistä, verkkosivustoista, talousneuvojista, ystävistä…) ja tämäkin neuvo… on neuvoja. Sinulla on taipumus seurata sitä, joka tulee luotettavimmasta tietolähteestä. Vinkki (yksi vielä): noudata neuvoja vain, jos olet täysin samaa mieltä, se perustuu tosiasioihin, etkä pelkkään vaikutelmaan. Kuinka moni on hävinnyt seuraamalla kuuluisaa: "Osta X, se nousee!". Tiettyjen talouslehtien osakemarkkinasuositukset voivat olla mielenkiintoisia siinä mielessä, että ne nostavat valokeilassa osakkeet, jotka joskus unohdetaan. Ne kiinnittävät huomiosi, ja pystyt havaitsemaan joitain nuggets.
Virhe #7 : Älä leikkaa tappioitasi
Jos osake laskee, joudut jossain vaiheessa kysymään itseltäsi, kannattaako myydä nyt tappiolla vai odottaa rallia. Silloin ero ammattikauppiaiden ja aloittelijoiden välillä näkyy eniten. Thierry Béchun mukaan on olemassa neljä voittomahdollisuutta tai tappiot paikan avaamisen jälkeen. Voit voittaa paljon, voittaa vähän, hävitä vähän tai hävitä paljon. Pitkällä aikavälillä pienet voitot ja pienet tappiot kumoavat toisensa. Sinun on vain leikattava suuria tappioitasi (poistettava suuret tappiot myymällä arvopaperisi aiemmin), jotta kannattavuus olisi markkinoita korkeampi.
Tämä päättely vaikuttaa yksinkertaiselta, mutta hirvittävän täsmälliseltä. Tämän todentamiseksi riittää tutkia salkun liikkeiden historiaa ja soveltaa siihen mielivaltaista myyntihintaa. Salkkusi kannattavuutta pitäisi parantaa huomattavasti, ja tämä ilman liiallisia energiankulutuksia.
Psykologisesti aloittelevan sijoittajan on erittäin vaikea hyväksyä pääomatappiota. Mutta pääomatappion hyväksyminen tänään antaa sinulle mahdollisuuden näyttää parempaa suorituskykyä pitkällä aikavälillä. Ei ole kiinteää kynnystä, jonka alapuolella sinun on suljettava asemasi. Joillekin sijoituksille vain 2 %:n tappion täytyy johtaa purkamiseen, kun taas toisten kohdalla on hyödytöntä sulkea positio ennen 15-20 %:n tappiota.
Virhe #8 : keskimäärin alas
Jotkut kertovat teille, että keskiarvon laskeminen - ostamalla lisää osakkeita osakkeesta, joka on jo laskenut merkittävästi omakustannushinnan alentamiseksi - on tehnyt heille paljon rahaa. Se on mahdollista jopa todennäköistä. Mutta tekemällä näin lisäät huomattavasti riskialttiuttasi yksittäisessä arvopaperissa, joka lisäksi on todennäköisesti laskutrendissä. Itse asiassa, kun investoi enemmän, riskisi kasvaa luonnollisesti. Pudotuksen jatkumisella voi olla vakavia seurauksia salkullesi, jonka arvon paino on kasvanut laskevan keskiarvon myötä. Nouseva keskiarvo olisi sopivampi. Riittää, että otat tappiosi pois tai alentaaksesi asemaasi ottamalla osittain pois pääomavoittosi. Samalla tavalla nostat omakustannushintaasi (jos putoaa) tai alennat sitä (jos korotus).
Virhe #9 : Sijoita osakemarkkinoille kahden kuukauden aikana asunnon ostoon tarkoitetulla rahalla
Nimesi ei ole Vincent Bolloré. Vain Vincent Bolloré pystyy sijoittamaan menestyksekkäästi osakemarkkinoille välttääkseen sijoittamisen Treasury SICAV. Et voi riskeerata elinikäistä rahaa vain ansaitaksesi hieman enemmän. Sinun täytyy osata pysyä nöyränä. Lyhyen aikavälin osakemarkkinat eivät ole tarvitsemaasi rahaa varten, vaan rahalle, jonka olet valmis häviämään. Sijoita vain sen minkä voit menettää! Totta, voit nopeasti ostaa ja myydä osakkeita. Mutta osakemarkkinasijoitukset ovat sijoitushorisonttissaan lähempänä kiinteistösijoituksia kuin A-kirjasta.
Virhe #10 : Mennä lomalle elokuussa
Kuinka monta sijoittajaa on palannut omasta loma huomaamalla salkkujensa huomattavan laskun? Jotkut, jotka myivät sertiä, jopa näkivät, että heidän asemansa purettiin automaattisesti ilman heidän nimenomaista lupaansa. Jos menet lomalle, varmista, että kaikki riskialttiit asemasi on katettu. Mikään ei todellakaan ole traumatisoivampaa kuin lähteä kolmeksi viikoksi lomalle saarelle ja palata kotiin huomaamaan, että asemasi on purettu, koska olit sijoittanut lykkäyspalveluun. Ja sinulla on parempaakin tekemistä lomallasi kuin seurata kiihkeästi nimikkeiden kulkua huippuluokan älypuhelimellasi.
Virhe #11 : Ylimitoitettujen positioiden ottaminen suhteessa markkinoihin
Tämä saattaa tuntua sinusta harhaanjohtavalta. Mutta se voi olla nopea joillakin tiukoilla markkinoilla. Useilla arvopapereilla on mahdollista pitää positio siten, että sen realisoiminen ja markkinoilta poistuminen kestää useita päiviä. Näin oli off-shore-markkinoilla, mutta myös ulkomaisten kuukausittaisten selvitysten markkinoilla, joilla ei ole harvinaista, että yhden nimikkeen, alle 10.000 XNUMX €:n, koko kysyntä tyydytetään. Tilauskannan huolellinen tutkiminen ennen tilausten tekemistä on pakollinen vaihe epälikvideille osakkeille markkinoiden epävakauden välttämiseksi.
Virhe #12 : Käytä vipua 5 SRD
On todella houkuttelevaa käyttää vipuvaikutusta 5 SRD:n kanssa ja siten kertoa sen positiot ja mahdolliset voitot viidellä… mutta myös sen pääomatappiot. Aloittelijalla on luultavasti harvoin mieli leikata tappioitaan, ja tämä tilanne on dramaattinen vipuvaikutuksessa 5. Vipua 5 tulisi käyttää vain hyvin satunnaisesti ja jos sinulla on mahdollisuus peittää asemasi ja seurata kehitystä minuutti minuutissa. portfoliostasi.
Kun arvopaperisi hinta putoaa vain 20 % vipuvaikutuksessa 5, menetät kaiken sijoituksesi. Mutta käytännössä rahoituksenvälittäjäsi sulkee nopeasti positiosi, joka ei ole enää katettu.
Virhe #13 : Myy uudelleen nopeasti esittelyn jälkeen
Valitettavasti se aika on ohi. Sellaisen, jossa oli mahdollista merkitä suuri määrä arvopapereita esittelyn aikana toivoen saavansa vain pienen osuuden ja myydä ne välittömästi. Monet vakuutuksenantajat ovat näin tietämättään juuttuneet huonolaatuiseen paperiin. Osallistu vain sellaisten yritysten listautumisiin, jotka vaikuttavat sinusta houkuttelevilta. Lisäksi, vaikka listautumisilla olisikin vielä mahdollista saavuttaa menestystä osakemarkkinoilla muutamassa päivässä, listautuminen on ennen kaikkea loistava tapa osallistua yrittäjäprojektiin pitkällä aikavälillä.
Virhe #14 : Markkinoiden ajatteleminen on väärin
Tärkeintä ei ole tietää, oletko oikeassa vai väärässä, tärkeintä on olla samassa suunnassa kuin markkinat. Jos olet oikeassa, mutta markkinat huomaavat sen vasta 6 kuukauden kuluttua, mitä järkeä oli olla oikeassa? Voisi yhtä hyvin olla väärässä, olisit voinut sijoittaa rahasi 6 kuukaudeksi. Siksi on tärkeää havaita osakemarkkinoiden nykyiset trendit, mutta myös tulevaisuuden trendit.
Virhe #15 : Ilmoita sen pääomavoitoista kaikille, jotka haluavat kuulla sen
On aina mukavaa kertoa jollekulle, että olet ansainnut yhtä paljon päivän kaupassa kuin työntekijä koko kuukaudessa. Sosiologinen tai humanistinen kysymys ei ole ongelma tässä. Mutta oletko yhtä ilmaisullinen menetyksistäsi? Jos et kestä pääomatappioiden tekemistä, älä ilmoita pääomavoitoistasi.
Virhe #16 : Seuraa osakemarkkinoita reaaliajassa, kun sijoituksesi on pitkäaikainen
Lyhyellä aikavälillä osakemarkkinat vaihtelevat lausunnoista huhuihin. On hyödytöntä seurata salkkuasi päivittäin, jos olet päättänyt sijoittaa pitkällä aikavälillä. Viikoittainen konsultaatio on varsin riittävä, ja saattaa jopa tuntua tarpeettomalta monille vahvistetuille sijoittajille, kuten Warren Buffet. Jos sijoitat lupaavaksi katsomallesi toimialalle 10-15 vuoden kuluttua, sinulla ei ole kiinnostusta seurata alan kehitystä useita kertoja päivässä. Toisaalta sinun on pysyttävä ajan tasalla alan perustekijöistä ja kasvunäkymistä.
Virhe #17 : Jää peliin mukaan
Osakemarkkinat ovat vain yksi sijoitusväline. Älä anna osakemarkkinoiden vallata yksityiselämääsi tai työtäsi. Huonosti oletetut positiot voivat vaikuttaa huonosti käyttäytymiseesi, ja kykysi reagoida markkinoiden vaihteluihin heikkenee suuresti. On tärkeää pitää kylmänä ja irrottaa osakemarkkinat kaikesta muusta. Tämä erottaminen on sitäkin yksinkertaisempaa, kun sijoitat vain osan varoistasi osakemarkkinoille.
Virhe #18 : Osta osakkeita tietämättä mitään osakemarkkinoista
Paras tapa oppia on tietysti tekemällä. Mutta jos katsot tätä opasta, se johtuu siitä, että haluat tietää hieman enemmän ennen kuin toimit markkinoilla. Se on parasta. Kuinka moni sijoittaja on päättänyt sijoittaa säästönsä osakemarkkinoille tietämättä mitään osakemarkkinoiden mekanismia, luottaen yksinkertaisiin näyttäviin mainoksiin? Osakemarkkinat ovat edelleen monimutkainen alue, ja joitain markkinoita ei edes suositella asiantunteville henkilöille, kuten Forex. Rajoita itsesi yksinkertaisimpiin toimintoihin osakemarkkinoilla, kaikkein likvideimmillä arvopapereilla.
Virhe #19 : Osta arvopaperi, koska se on pudonnut paljon
Miksi ei. Sinun on kuitenkin kysyttävä itseltäsi vain yksi kysymys: miksi se on pudonnut niin paljon? Markkinat voivat olla tehottomia lyhyellä aikavälillä, mutta pitkällä aikavälillä markkinat ovat usein oikeassa. Täällä opimme, että yksilöllisyyksien summa voi mennä markkinoiden vastakkaiseen suuntaan. Vuoden 2000 alussa New Economy -osakkeen käyttöönotto oli todellinen epäonnistuminen, sillä se putosi yli 20 % ensimmäisenä kaupankäyntipäivänä. Silti kysyntä oli ylimerkitty yli 1 kertaa. Muutamaa päivää myöhemmin negatiiviset arvosuositukset ilmestyivät. Markkinat ennakoivat näitä muutoksia suosituksissa, useimmat operaattorit eivät.
Osakkeen erittäin jyrkkä pudotus voidaan selittää useilla syillä. Erittäin suuren asiakkaan menetys, suhdannesyklin loppu, yhden historiallisen johtajan kuolema jne.
Virhe #20 : Unohda nämä säännöt!
Koko osakemarkkinakokemuksesi aikana luot uusia sääntöjä. Ei riitä, että noudatat alla olevia sääntöjä, vaan sovelletaan niitä oman käyttäytymisesi mukaan sijoittajana. Yksi asia on edelleen varma. Kun olet asettanut säännön, älä riko sitä tuulen mukana, sillä vaarana on, että jonain päivänä kaikki muut säännöt rikotaan.
