避けるべき20つの間違い

22 2月2023

株式市場の初心者と経験豊富なトレーダーの主な違いは何ですか? 唯一の大きな問題は、経験です。 の トレーダー 彼のキャリアの中で、繰り返さないように十分な過ちをすでに犯しているでしょう。 初心者はまだエラーから解放されています。 投資家がポートフォリオを管理する際に犯す可能性のある間違いに備えるために、間違いなく犯す可能性がある一連の間違いとエラーを以下にリストしましたが、事後的に大きな失望を避けるために事前に知っておくことをお勧めします. 株式市場では、エラーゼロを目指すのではなく、結果を制限することが重要です。 誰もが間違いを犯しますが、それを認めるのが早ければ早いほど、その損失は少なくなります。

エラー #1 :売上目標を設定していない
ポジションを解消する際の意思決定の心理的影響を軽減するために、販売目標を設定する必要があります。 キャピタルロス キャピタルゲインのみ。 これらの目標は、必要に応じて変更できます。 したがって、株式を購入した瞬間に、いつから証券を売却するかを知る必要があります。 実際、各ポジションの潜在的な利益を計算する必要があります。 明確に確立され、目標の変更を正当化するものがない場合は、目標が達成されれば、ポジションをはるかに簡単に解消できます。 あなたの行動に生じた可能性のある影響は、転売には影響しません。

エラー #2 :多幸感やパニックに陥る
株式市場は冷血の問題です。 上がるからといって株に投資してはいけません。 1999 年から 2000 年にかけて、ニューエコノミー株は 2000 年の最初の数か月で前例のない株式市場のパフォーマンスを達成しました。しかし、過剰は他の過剰によって修正され、インターネット株は崩壊しました。 非常に急落した場合、専門家はすでに株を売却しているため、個人が常に最初の敗者になります。 長期的に投資している場合は、株式市場のポートフォリオを毎日監視しないでください。 数年間の持ち株に対する日次変動の影響はゼロです。 しかし、株を数日間だけ保有したい場合は、非常に短期的な市場動向に従う必要があります。

エラー #3 : 自分に超自然的な力が備わっていると信じること
ときどき、あなたは並外れた幸運に恵まれるでしょう。 最後の 10 ~ 10 回、あるいは 100 回の操作が、非常に短いスペースで成功しました。 この恵みの状態に早く到達すればするほど、落下も速くなります。 新しい勝利の動きごとに、ポジションの量が増加する傾向があり、したがってリスクが増加します。 分散ポートフォリオの株式で XNUMX% の損失が発生しても、財務への影響は比較的限定的です。 ポートフォリオを構成する SRD で購入した唯一の価値の XNUMX% の損失と、後者の評価が崩壊します。 良い取引を増やしても、基本的な慎重さのルールを尊重することを免除されるわけではありません。 初心者または経験豊富なトレーダーが XNUMX% 正しいわけではないことを知っておく必要があります。 重要なことは、自分が間違っていることに気付いたときにポジションをほどき、損失を抑えることです。

エラー #4 :お金の価値を失う
特定のケースでは、一時的にお金の価値を失うことがあります。 この状況は危険です。なぜなら、常にそこにあるとは限らない一般的なリターンで、より高いリスクを負うことになるからです。 この現象は大口トレーダーの間でも見られ、中には数百万ユーロを投機する人もいます。 お金は単なる数字の列です。 あなたとの本質的な違いは、クライアントのお金ではなく、あなたのお金を投資していることです。

失う可能性がある以上に投資しないでください。

エラー #5 : 連敗しても止まらない
期間が長くても短くても、常に市場に反対していることになります。 あなたが行う決定が市場に反するものであり、それによってお金を失う場合は、一歩下がってください. 完全に、または取引注文をシミュレートするか、ポジションを大幅に減らすことにより、しばらく停止します。 したがって、市場が熱狂するのを防ぐためのサーキット ブレーカーがあるのと同じように、いずれかの方向に、負ける取引に制限を設けてください。 数週間または数か月投資しなくても、何も失うことはありません。

エラー #6 : アドバイスに従ってください
これは確かに尊重するのが最も難しい点です。 潜在的な投資家として、あらゆる場所 (金融新聞、ウェブサイト、ファイナンシャル アドバイザー、友人など) から何百ものヒントを受け取ります。このアドバイスでさえ、アドバイスです。 最も信頼できると思われる情報源からの情報に従う傾向があります。 アドバイス (もう XNUMX つ): 単純な印象ではなく、事実に基づいて完全に同意する場合にのみ、アドバイスに従ってください。 「Xを買えば上がる!」という有名な言葉に従ってどれだけの人が損をしたか。 特定の金融新聞の株式市場の推奨事項は、見落とされがちな株式にスポットライトを当てるという意味で興味深い場合があります。 それらはあなたの注意を引き、いくつかのナゲットを検出することができます.

エラー #7 : 損失を削減しない
株価が下落した場合、損失を出して今売却するか、上昇を待つか、ある時点で自問する必要があります。 プロのトレーダーと初心者の違いが最も顕著に表れるのはこの時期です。 ティエリー・ベチュによれば、ゲインまたはゲインには XNUMX つの可能性があります。 pertes ポジションをオープンした後。 たくさん勝っても、少し勝っても、少し負けても、たくさん負けてもいい。 長期的には、小さな利益と小さな損失は相殺されます。 市場よりも高い収益性を得るには、大きな損失を削減する必要があります (以前に証券を売却して大きな損失を取り除きます)。

この推論は単純に見えますが、非常に正確です。 これを検証するには、ポートフォリオの動きの履歴を調べて、それに任意の販売価格を適用すれば十分です。 あなたのポートフォリオの収益性は大幅に改善されるべきであり、これは過度のエネルギー消費なしです.

心理的に、初心者の投資家が資本損失を受け入れることは非常に困難です。 しかし、長期的により良いパフォーマンスを発揮できるのは、今日のキャピタルロスを受け入れることです。 それを下回るとポジションをクローズしなければならない固定のしきい値はありません。 一部の投資では、わずか 2% の損失で解消する必要がありますが、他の投資では、15 ~ 20% の損失の前にポジションをクローズしても意味がありません。

エラー #8 :平均ダウン
原価を下げるために、すでに大幅に下落している株式の株をさらに購入することで、多くのお金を稼いだと言う人もいます。 可能性さえあります。 しかし、そうすることで、おそらく下落傾向にある単一の証券のリスクにさらされる可能性が大幅に高まります。 確かに、より多くの投資を行うことで、リスクは自然に増加します。 下落が続くと、ポートフォリオに深刻な影響を与える可能性があり、平均値の下落とともにこの値の重みが増しています。 上向きの平均がより適切です。 損失を取るか、キャピタルゲインを部分的に取ることでポジションを減らすかのどちらかで十分です。 同様に、原価を上げたり (下落の場合)、下げたり (上昇の場合) します。

エラー #9 : アパートの購入資金でXNUMXか月以上株式市場に投資する
あなたの名前はヴィンセント・ボロレではありません。 Vincent Bolloré だけが、株式市場への投資を回避するために株式市場への投資を成功させることができます。 財務省SICAV. もう少し稼ぐためだけに、生涯のお金を危険にさらすことはできません。 謙虚でいられる方法を知らなければなりません。 短期の株式市場は、あなたが必要とするお金のためのものではなく、あなたが喜んで失うお金のためのものです. あなたが失う可能性があるものだけを投資してください! 確かに、株はすぐに売買できます。 しかし、株式市場への投資は、小冊子 A よりも投資の視野において不動産投資に近い.

エラー #10 : 休日に行きます XNUMX月に
何人の投資家が彼らから戻ってきましたか 休日 ポートフォリオの大幅な減少に気付くことによって? CAC のプットの売り手であった一部の人々は、明示的な許可なしにポジションが自動的に巻き戻されるのを見さえしました。 休暇に行く場合は、危険なポジションがすべてカバーされていることを確認してください。 実際、休暇で島に 3 週間滞在し、家に帰ると、繰延決済サービスに投資したためにポジションが解消されていることに気付くほど、トラウマになることはありません。 そして、最先端のスマートフォンでタイトルのコースを必死にたどるよりも、休暇中にやるべきことがたくさんあります.

エラー #11 : 市場に対してオーバーサイズのポジションを取る
これはあなたにとって幻想に見えるかもしれません。 しかし、タイトな市場では速いかもしれません。 複数の証券がポジションを保持している可能性があり、それを清算して市場から退出するのに数日かかる場合があります。 これはオフショア市場だけでなく、10.000 つのタイトルのすべての需要を XNUMX ユーロ未満で吸収することが珍しくない外国の月次決済市場にも当てはまります。 注文を出す前にオーダーブックを注意深く調べることは、流動性の低い株式が市場を不安定にしないようにするための必須のステップです。

エラー #12 : レバー 5 を使用します。 SRD
実際、SRD でレバレッジ 5 を使用して、そのポジションと潜在的な利益を 5 倍にしたいと思うのは非常に魅力的ですが、キャピタル ロスも同様です。 初心者が損失をカットする心構えを持っていることはおそらくめったになく、この状況はレバレッジ 5 では劇的です。レバー 5 はごくたまにしか使用しないでください。また、ポジションをカバーし、XNUMX 分ごとの進化を追跡する可能性がある場合にのみ使用してください。あなたのポートフォリオの。

レバレッジ 20 では、証券の価格がわずか 5% 下落しただけで、すべての投資を失うことになります。 しかし実際には、あなたの金融仲介業者は、カバーされなくなったあなたのポジションをすぐにクローズします。

エラー #13 :紹介後すぐに再販
残念ながら、その期間は過ぎています。 紹介時に大量の証券を引き受けることができ、わずかなシェアしか持たないことを望み、すぐに転売することができたもの。 このように、多くの引受業者は、知らず知らずのうちに質の悪い紙に行き詰まっていることに気付きました。 あなたにとって魅力的だと思われる企業の IPO にのみ参加してください。 さらに、IPO で株式市場で数日で成功を収めることができるとしても、IPO は長期的に起業家プロジェクトに参加するための優れた方法であることに変わりはありません。

エラー #14 : 市場が間違っていると考える
重要なことは、自分が正しいか間違っているかを知ることではなく、市場と同じ方向を向いていることです。 あなたが正しかったとしても、市場が 6 か月後までわからない場合、正しいことのポイントは何でしたか? 間違っているかもしれませんが、6 か月間お金を投資できたはずです。 したがって、現在の株式市場の動向だけでなく、将来の動向も把握することが不可欠です。

エラー #15 : 聞きたい人にキャピタルゲインを発表
XNUMX 日の取引で、XNUMX か月の従業員と同じくらい稼いだことを誰かに伝えるのは、いつでもうれしいことです。 ここで問題を提起するのは、社会学的またはヒューマニストの問題ではありません。 しかし、あなたはあなたの損失について表現しますか? キャピタル ロスを犯すことに耐えられない場合は、キャピタル ゲインを発表しないでください。

エラー #16 : あなたの投資が長期的である間、株式市場をリアルタイムでフォローしてください
短期的には、株式市場は声明から噂まで変動します。 長期投資を決めた場合、ポートフォリオを毎日フォローしても意味がありません。 毎週の相談で十分であり、多くの確定投資家にとっては不必要に思えるかもしれません。 ウォーレン·バフェット. 10 年から 15 年後に有望と思われる活動分野に投資する場合、その分野の進化を XNUMX 日に数回追跡することに興味はありません。 その一方で、セクターのファンダメンタルズと成長の見通しについて常に情報を得る必要があります。

エラー #17 : ゲームに夢中になる
株式市場は、投資のもう XNUMX つの手段にすぎません。 株式市場に私生活や仕事を乗っ取られないようにしてください。 間違ったポジションを想定すると、行動に悪影響を及ぼし、市場の変動に反応する能力が大幅に低下します。 冷静さを保ち、株式市場を他のすべてから切り離すことが不可欠です。 この解離は、資産の一部のみを株式市場に投資するため、さらに単純です。

エラー #18 : 株式市場について何も知らずに株を買う
学ぶための最良の方法は、もちろん実践することです。 しかし、このガイドをチェックするのは、市場で行動する前にもう少し知りたいからです。 それは最善のことです。 単純な派手な広告に頼って、株式市場のメカニズムを少しも知らずに株式市場に貯金を投じることを決めた投資家は何人いますか? 株式市場は依然として複雑な分野であり、Forex などの一部の市場は、知識のある個人には推奨されません. 最も流動的な証券で、株式市場で最も単純な操作に限定してください。

エラー #19 : 大幅に下落したため、証券を購入する
なぜだめですか。 ただし、2000 つの質問だけを自問する必要があります。 市場は短期的には非効率になる可能性がありますが、長期的には市場は正しいことがよくあります。 ここで、個性の合計が市場とは反対の方向に向かう可能性があることを学びます。 20 年の初めに、ニューエコノミー株の導入は、取引初日に 1% 以上下落し、実際の失敗でした。 それでも、需要は 10 倍以上のオーバーサブスクライブでした。 数日後、負の値の推奨事項が表示されました。 市場はこれらの推奨事項の変更を予期していましたが、ほとんどのオペレーターはそうではありませんでした。

株価の急激な下落は、複数の理由で説明できます。 非常に大規模な顧客の喪失、経済サイクルの終焉、歴史的指導者の XNUMX 人の死など。

エラー #20 : これらのルールは忘れてください。
株式市場での経験を通じて、新しいルールを作り上げます。 以下のルールを適用するだけでは十分ではなく、投資家としての行動に応じて適用してください。 ひとつ確かなことがあります。 ルールを設定したら、風でそれを破らないでください。いつか他のすべてのルールが破られるのを見るリスクがあります。

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トレーダー兼金融アナリスト
Rente et Patrimoine の創設者であり、Bourse 取引部門の責任者である彼は、財務分析を通じて取引経験を活かし、市場ニュースを解読します。 彼の包括的な市場アプローチは、テクニカル分析とファンダメンタル分析の両方を組み合わせています。