سيڙپڪاري فنڊ : سيڙپڪاري توهان جي پئسن کي وڌائڻ جو آسان ترين طريقو آهي. اڄ سيڙپڪاري جا ڪيترائي موقعا آهن. جيڪڏهن توهان پئسا ڪمائڻ جي مقصد سان اسٽاڪ يا بانڊ خريد ڪرڻ چاهيو ٿا، ته پوءِ ميوچوئل فنڊز ڏانهن رخ ڪرڻ بهتر ٿي سگهي ٿو. هن گائيڊ ۾ اهو سڀ ڪجهه ڳولهيو جيڪو توهان کي ڄاڻڻ جي ضرورت آهي ته جيئن توهان پنهنجا پئسا سيڙپڪاري فنڊ ۾ لڳائي سگهو.
صفحي جو خلاصو
منشي
سيڙپڪاري فنڊ - اهو ڇا آهي؟
پڻ سڏيو ويندو آهي گڏيل فنڊ، FI کي هڪ نجي يا سرڪاري ڪمپني جي طور تي بيان ڪري سگهجي ٿو جيڪا تمام دلچسپ منصوبن جي حمايت ڪرڻ لاء پئسا خرچ ڪري ٿي. اهو ڪيترن ئي ڪمپنين يا ايس ايم ايز جي منظم فنانسنگ جو هڪ وڏو ذريعو نمائندگي ڪري ٿو ۽ سيڙپڪارن کي شيئر خريد ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿو يااسٽاڪ مارڪيٽ ۾ سيڙپڪاري.
سيڙپڪاري فنڊ ڪيئن ڪم ڪندا آهن؟
- سيڙپڪاري فنڊ ٺاهڻ - سيڙپڪاري فنڊ ٺاهڻ لاءِ، توهان کي AMF جي منظوري حاصل ڪرڻ گهرجي. اهو فنانشل مارڪيٽس اٿارٽي کي درخواست جمع ڪرائڻ ۽ ڪيترن ئي اهم مرحلن کي مڪمل ڪرڻ سان حاصل ڪيو ويندو آهي. اهي بينڪنگ ادارا، فرد يا وچولي مالياتي تنظيمون آهن جيڪي ايف آءِ ٺاهڻ جا ذميوار آهن. پر ڪجهه سيڙپڪار جن وٽ مالي ميدان ۾ وڏيون صلاحيتون آهن، اهي به ميوچوئل فنڊ ٺاهي سگهن ٿا.
- سيڙپڪاري فنڊ ۾ سيڙپ ڪريو - سيڙپڪاري فنڊ جي ٺهڻ کان پوءِ، گهٽ تجربي وارا سيڙپڪار جيڪي پنهنجو پورٽ فوليو ٺاهڻ چاهين ٿا، اهي ان ۾ سيڙپڪاري ڪري سگهن ٿا. ڪيترائي سيڙپڪار پنهنجو سرمايو هڪ ئي سيڙپڪاري فنڊ ۾ وجهي سگهن ٿا. هي انهن مان هر هڪ کي پنهنجي سرمائي کي گڏ ڪرڻ سان پيدا ٿيندڙ ليوريج مان فائدو حاصل ڪرڻ ۽ سيڙپڪاري جي شين جي ڪافي وڏي حد تائين رسائي حاصل ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿو.
- فنڊ جو انتظام - سيڙپڪاري کان پوءِ سيڙپڪاري فنڊ جو انتظام پورٽ فوليو مينيجرز جي حوالي ڪيو ويو آهي جن کي سيڙپڪاري جي ميدان ۾ وڌيڪ تجربو آهي. اهي پيشه ور مئنيجرز ذميدار هوندا آهن احتياط سان مطالعي يا تجزين کي انجام ڏيڻ لاءِ خطرن کي گهٽائڻ لاءِ جڏهن ته مقرر ڪيل مقصدن ۽ فنڊن جي سيڙپڪاري جي مدي کي مدنظر رکندي.
سيڙپڪاري فنڊ جي ڪارڪردگي کي ڪيئن معلوم ڪجي؟
- نامياتي پيداوار - اها پيداوار آهي جيڪا هڪ اسٽاڪ يا بانڊ جي قيمت ۾ ان جي خريداري جي تاريخ ۽ ڏنل تاريخ جي وچ ۾ واڌ جي شرح کي ظاهر ڪري ٿي. مثال طور، فرض ڪريو ته توهان اسٽاڪ خريد ڪيو $20 مهيني جي پهرين تي ۽ ساڳئي مهيني جي 000 تاريخ تي توهان نوٽيس ڪيو ته اسٽاڪ جي قيمت وڌي وئي آهي $15. هن تاريخ تي شيئر تي نامزدگي واپسي آهي 22٪.
- حقيقي پيداوار - اهو انفرافيشن جي شرح ۽ نامياري واپسي جي وچ ۾ فرق جو نتيجو آهي. تنهن ڪري جڏهن افراط زر جي شرح نامزدگي جي واپسي کان وڌيڪ آهي ته توهان هڪ منفي حقيقي واپسي حاصل ڪندا آهيو ۽ جڏهن اهو گهٽ آهي توهان کي مثبت حقيقي واپسي ملي ٿي.
- ڪل واپسي (Rt) - اهو واپسي سيڙپڪاري فنڊ جي اسٽاڪ جي قيمت تي منحصر آهي سواء فهرستن جي فنڊ جي صورت ۾ جتي اهو پڻ مختلف ٿي سگهي ٿو ڊيوڊنڊ جي لحاظ کان. ڪُل واپسي کي ڳڻڻ لاءِ، توھان کي ضرورت آھي حصص جي قيمت جي وچ ۾ فرق جي وچ ۾ ان وقت جيڪو توھان حساب ڪيو (Vt) ۽ شروع ۾ حصص جي قيمت (Vd). توهان حصص جي شروعاتي قيمت طرفان حاصل ڪيل قيمت کي ورهايو ۽ هر شيء کي 100 سان ضرب ڪريو.
سيڙپڪاري فنڊ جا مختلف قانوني فارم
- SICAV - اهو UCITS (منتقلي لائق سيڪيورٽيز ۾ اجتماعي سيڙپڪاري لاءِ انڊرٽيڪنگ) جو هڪ روپ آهي جيڪو سيڙپڪارن کي پنهنجي سيڙپڪاري کي متنوع بڻائڻ جي اجازت ڏئي ٿو. هن سيڙپڪاري فنڊ ۾ سيڙپڪاري ڪرڻ سان، توهان فنڊ جو هڪ حصو حاصل ڪندا جيڪو توهان جي سيڙپڪاري ڪيل رقم جي برابر هوندو. واضح طور تي، توهان ڪمپني ۾ حصيدار بڻجو ٿا ۽ توهان کي منافعو ملندو آهي. توهان کي جيڪا ڪمائي ملندي اها سيڙپڪاري فنڊ جي ڪل سرمائي جي حوالي سان توهان جي جمع ڪيل سرمائي جي حصي جي بنياد تي حساب ڪئي ويندي.
- FCP - اهي هڪ طريقي سان ڪم ڪن ٿا SICAVs وانگر صرف انهي جي برعڪس، توهان هڪ شيئر هولڊر نه بڻجو، پر توهان کي سڪيورٽيز جو گڏيل مالڪ سمجهيو وڃي ٿو.
- UCITS - سيڪيورٽيز ۾ مجموعي سيڙپڪاري سيڙپڪارن کي ڪيترن ئي ريئل اسٽيٽ منصوبن ۾ سيڙپڪاري ڪندي خطرن کي متنوع ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿي. اهو اسٽاڪ يا بانڊ ذريعي ڪم ڪري ٿو.
- FCPE - جيئن ته نالو مشورو ڏئي ٿو، اهو هڪ ملڪي فنڊ آهي جيڪو تنخواه جي بچت لاء ٺهيل هو. اهو هڪ ڪمپني جي نئين ۽ پراڻي ملازمن سان تعلق رکي ٿو. FCPE جي قيام کان پوءِ، ملازمن جا سڀ نمائندا گڏ ٿين ته جيئن بورڊ آف ڊائريڪٽرس ٺهي. تنهن ڪري، توهان پڻ فائدو حاصل ڪري سگهو ٿا سيڙپڪاري جي صلاح.
سيڙپڪاري فنڊ - FIPs ۽ FIPEs
- پرائيويٽ ايڪوٽي سيڙپڪاري فنڊ - اهو هڪ گڏيل خطراتي سيڙپڪاري فنڊ (FCPR) آهي جنهن جو مقصد جديد ڪمپنيون آهن. FCPRs ۾ سيڙپڪاري اڃا به تمام گهڻا خطرا پيش ڪري ٿي، ڇاڪاڻ ته اهي فنڊ آهن جيڪي گهڻو وقت اڳ ٺاهيا ويا هئا. تنهن هوندي، توهان وٽ هڪ ٽيڪس ڪٽائي فائدو آهي جيڪڏهن توهان انهن فنڊن کي چونڊيو ٿا، ڇو ته اهي توهان کي 18 کان 25٪ تائين ٽيڪس جي گھٽتائي حاصل ڪرڻ جي اجازت ڏين ٿا.
- Proximity Investment Fund (FIP) - اهو 2007 ۾ ٺاهيو ويو ۽ مقصد آهي نوڪريون پيدا ڪرڻ ۽ ٻاهرين معيشت کي مدد فراهم ڪرڻ. اوورسيز FIP لازمي طور تي ننڍي ڪاروبار ۾ 70٪ تائين ڌارين علائقن ۾ واقع آهي، ڇو ته اها هڪ ٽيڪس معافي واري پيداوار آهي. FIP ۾ سيڙپڪاري ڪندي، توهان حاصل ڪريو 30٪ ٽيڪس جي گھٽتائي. جڏهن ته، هن 30٪ ٽيڪس جي گھٽتائي مان فائدو حاصل ڪرڻ لاء توهان کي لازمي طور تي 5 سالن جي گهٽ ۾ گهٽ عرصي دوران سيڙپڪاري ڪرڻ گهرجي.
سيڙپڪاري فنڊ - FPCIs، ETFs، FIAs
- پروفيشنل انويسٽمينٽ ڪيپيٽل فنڊز (FPCI) - اهو هڪ فنڊ آهي جيڪو سيڙپڪارن کي گهٽ ۾ گهٽ 50٪ جي واپسي سان غير فهرست ٿيل ڪمپنين ۾ سيڙپڪاري ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿو. ايف پي سي آءِ پرائيويٽ ايڪوٽي پراڊڪٽس آهن ۽ صرف انهن قابل سيڙپڪارن لاءِ مخصوص آهن جيڪي گهٽ ۾ گهٽ €100 جي سيڙپڪاري ڪري سگهن ٿا.
- ايڪسچينج ٽريڊ فنڊڊ (ETF) - ETFs، جن کي لسٽ ٿيل انڊيڪس فنڊ پڻ سڏيو ويندو آهي، جيڪي سڄو ڏينهن اسٽاڪ مارڪيٽ ۾ واپار ڪندا آهن. اهو روايتي سيڙپڪاري فنڊن سان ناممڪن آهي، جن جو واپار صرف روزاني بنيادن تي ٿي سگهي ٿو. ايڪسچينج ٽريڊ فنڊز ۾ سيڙپڪاري اصل ۾ توهان کي مختلف اسٽاڪ يا بانڊز ۾ سيڙپڪاري ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿي جيڪي بينچ مارڪ انڊيڪس ٺاهيندا آهن جيڪو بعد ۾ ٽريڪ ڪري ٿو. ETFs سادا IFs آهن جن کي تمام گهڻي انتظامي فيس جي ضرورت ناهي ۽ تمام گهڻو لڪوڊ پڻ آهن.
- متبادل سيڙپڪاري فنڊ (AIF ) - AIFs وڌيڪ لچڪدار فنڊ آهن وڌيڪ لچڪدار سيڙپڪاري جي حڪمت عملي سان. اهو سيڙپڪارن کي وڌيڪ فائدو حاصل ڪرڻ جي اجازت ڏئي ٿو. هي فردن لاءِ فنڊ نه آهي. اهو بلڪه نجي سيڙپڪارن لاءِ فنڊ آهي. هن قسم جي فنڊ تائين رسائي لاءِ گهربل گهٽ ۾ گهٽ رقم اڪثر ماڻهن جي پهچ ۾ نه هوندي آهي.
سيڙپڪاري فنڊ جا مختلف قسم
- ريئل اسٽيٽ سيڙپڪاري فنڊ: ريئل اسٽيٽ لاءِ وقف ڪيل سيڙپڪاري فنڊ، جن کي ريئل اسٽيٽ انويسٽمينٽ فنڊ پڻ چيو ويندو آهي، اهي تنظيمون آهن جيڪي فرينچ پاران ٺاهيل آهن. انهن وٽ هڪ حڪمت عملي آهي جيڪا صرف حقيقي زمينن جي ميدان تي ٻڌل آهي.
- پرائيويٽ ايڪوٽي فنڊ: پرائيويٽ ايڪوٽي هڪ سيڙپڪاري فنڊ آهي جيڪو مارڪيٽ تي موجود سڀني ڪمپنين کي گڏ ڪري ٿو، ڇا اهي نوجوان آهن (شروعاتي)، وچولي سائيز، ننڍو يا وڏو. جيڪڏھن توھان ڳولي رھيا آھيو سڌي فنانسنگ جيئن سرمائي کي وڌائڻ، اھي آھن قسم جا FIs جن لاءِ توھان کي ھدف ڪرڻ گھرجي. درحقيقت، سٺو انتخاب ڪرڻ لاء ضروري آهي ته فنڊ جي سيڙپڪاري جي حڪمت عملي ۽ ان جي پوزيشن کي سڃاڻڻ لاء.
- اسٽاڪ مارڪيٽ سيڙپڪاري فنڊ: پڻ سڏيو ويندو آهي لسٽ ڪيل فنڊ، اهي سيڙپڪاري فنڊ آهن جيڪي وڏي ڪمپنين ۾ سيڙپڪاري ڪن ٿا جهڙوڪ شيون. ٻيا ننڍا ۽ وچولي درجي جي ڪمپنين ۾ شيئرز ۾ سيڙپڪاري ۾ پڻ ماهر آهن.
- اقتصادي قرض سيڙپڪاري فنڊ: اهي فنڊ آهن جيڪي عام طور تي بينڪن ۽ انشورنس تنظيمن پاران فنڊ ڪيا ويندا آهن. اهي فنڊ 2013 ۾ ٺاهيا ويا هئا ۽ زرعي، صنعتي، ريئل اسٽيٽ ۽ ڪمرشل شعبن ۾ ڪم ڪندڙ ايس ايم ايز ۽ مڊ ڪيپ ڪمپنين لاءِ مخصوص آهن. هن قسم جو فنڊ انهن ڪمپنين جي ترقي ۾ مدد ڪري ٿو انهن کي مختصر مدت يا ڊگهي مدت جا قرض فراهم ڪري. اهو پنهنجي سائيز، اڻ سڌي طرح اندروني مالي مدد ۽ فيصلي سازي جي عمل جي لحاظ کان بينڪنگ ادارن کان مختلف آهي. اهو ايس ايم ايز ۽ مڊ ڪيپس کي بينڪن مان گذرڻ کان سواءِ قرض وٺڻ جي اجازت ڏئي ٿو، ۽ اهڙي طرح بينڪ قرضن سان ڳنڍيل خطرن جي تنوع ۾ حصو وٺندو آهي.
ٻيو اهم ڪردار جيڪو معيشت جي قرض جي سيڙپڪاري فنڊ ادا ڪري ٿو اهو ڪاروبار رکڻ آهي جيڪي پئسا قرض وٺڻ چاهين ٿا سادو رابطي ۾ قرض ڏيندڙن سان بغير ڪنهن وچولي جي.
اثاثن جي لحاظ کان فنڊن جي مختلف قسمن جي درجه بندي
- ايڪشن فنڊ
- بانڊ
- Matières premières
- ريئل اسٽيٽ فنڊ
- ريورس ۽ ليور
- اخلاقي فنڊ
سيڙپڪاري فنڊ جا ڪجهه فائدا
- پورٽ فوليو تنوع
- ڳالهه ٻولهه ڪرڻ آسان
- محدود انتظامي فيس
- منافعي تائين رسائي جو امڪان
ڇا ڪنهن سيڙپڪاري فنڊ ۾ سيڙپڪاري ڪرڻ سٺو خيال آهي؟
سيڙپڪاري فنڊ ۾ سيڙپڪاري تجربيڪار ۽ نوان واپارين، ۽ ٻين قسمن جي سيڙپڪارن لاءِ ڪيترائي فائدا پيش ڪري ٿي. جڏهن ته، هن گائيڊ ۾ پيش ڪيل ڪيترن ئي قانوني شڪلن مان، ETFs سڀ کان وڌيڪ عملي آهن ۽ ٻين کان وڌيڪ فائدا آهن. انهن سيڙپڪاري فنڊن ۾ سيڙپڪاري ڪري پئسا ڪمائڻ جو هڪ سٺو طريقو هوندو.
